Fundamentale Handelsstrategien mit Schwerpunkt Value Investing

Basierend auf der Fundamentalanalyse, der Evaluierung von Unternehmens- bzw. makroökonomischen Kennzahlen, werden bewährte Handelsstrategien vorgestellt, die dem Anleger in Zukunft eine größere Flexibilität in der Auswahl seiner Investments bieten. Schwerpunkt dieses Seminars bildet das Value Investing nach Benjamin Graham sowie die Warren Buffett-Methode nach der unterbewertete Unternehmen am Markt identifiziert werden sollen. Ziel ist es, die Seminarteilnehmer in die Lage zu versetzen, die vorgestellten Strategien selbständig anzuwenden.

Inhalt

• Makro vs. Mikro Analyse
  • Top-down vs. Bottom-up
  • Makro investing vs. Stock picking

• Markt- und Geschäftszyklen
  • Internationale Diversifikation (Developed Markets vs. Emerging Markets)
  • Börsenzyklus
  • Branchenrotation
  • Blue Chips vs. Small Caps

• Ausgewählte Strategien

  • Value Investing nach Benjamin Graham
    • Grundsätze
    • Die Warren Buffett-Methode
    • “Margin of safety“ - Konzept
    • “Franchise Value” - Konzept 

  • Contrarian investing / Bargain hunter 
    • Überbewertete bzw. unterbewertete Assets identifizieren 
    • „Big Five“ Konzept (Eigenkapitalrendite, Umsatz-, Gewinn- und Eigenkapitalwachstum, Wachstum des Free Cash Flows) 
    • Global Makro Strategie (Hedge Fonds Strategie)

  • Low Five Dividend Strategie (nach O‘Higgins) 
  • O’Shaughnessy Strategie
  • Gebert-Börsenindikator

• Optimierungsmöglichkeiten
  • Timing Indikatoren/Trigger Moment (Insider-Transaktionen)
  • Alpha Generierung mittels Einsatz von Derivaten

• Eigene Strategien entwickeln
  • Wichtige Eckpunkte (Checkliste erstellen)
  • Einsatz von Webseiten und Tools

Trainer

Mag. (FH) Günther Kornfellner, CFA, CAIA, FRM, Aktien & Derivate Trader EMEA, Raiffeisen Centrobank AG

Termine zur Auswahl

14. November 2020
Sa 09:00-17:00
Ort: WIFI WIEN, Währinger Gürtel 97, 1180 Wien

Seminarbeitrag

EUR 290,-